El éxito al momento de realizar inversiones y operaciones en los mercados financieros, especialmente los bursátiles, depende, entre otros factores, del conocimiento de los traders sobre los conceptos y nociones esenciales que engloban este tipo de espacios, con lo que es posible evitar el riesgo elevado de perder dinero rápidamente. Por ello, el contenido de este artículo se centrará en abordar la definición, las características y la información más relevante sobre el margen en Forex, uno de los términos fundamentales sobre el mundo de las inversiones.
Contenidos
¿Qué es el margen en Forex?
El margen en Forex hace referencia al depósito que se debe efectuar para mantener posiciones abiertas con apalancamiento en una operación financiera. Este funciona como un desembolso que se realiza para garantizar la apertura de dichos convenios. Así, el trader certifica que posee los fondos necesarios (el margen requerido) para realizar una transacción mediante estos instrumentos de inversión en los mercados bursátiles.
Es importante destacar que este margen no se debe entender como una comisión o costo por adelantar transacciones, sino que funciona como una porción del capital asignada como garantía, que una vez cerrada la operación se puede retirar. Dicho margen dependerá de la cantidad de dinero que se esté incluyendo en la inversión.
Generalmente los márgenes se formulan como una fracción del valor nominal del contrato, que en la mayoría de las operaciones de Forex funcionan con porcentajes de 0.25%, 0.5%, 1% y 2%. Estas cifras hacen referencia a la cantidad de capital que debe tener el trader en la cuenta para iniciar una posición de trading.
¿Cómo funciona el margen en Forex?
En el mercado de divisas, también conocido como Forex, el margen es implementado para calcular la cantidad que necesita el inversor para operar con los diferentes pares de divisas, por lo que el margen dependerá de la moneda, el par elegido o el intermediario con el que se encuentre adelantando la inversión.
Adicionalmente, es importante destacar que el margen no aplica exclusivamente para operaciones en el mercado Forex, sino que se puede implementar en trading de criptomonedas y otros activos.
Tipos de margen
Margen inicial:
Cuando se adelantan inversiones a través de mecanismos como los contratos por diferencia, también conocidos como CFDS, el trader tiene la posibilidad de recibir un apalancamiento, por lo que los intermediarios financieros (brokers) solicitan una determinada cantidad de dinero para abrir las posiciones.
De esta manera, los organismos reguladores establecen un mínimo específico de margen inicial para operar en un mercado. Cada bróker puede incrementar este requerimiento, según sus términos y reglamentación.
Margen de mantenimiento
El margen de mantenimiento se refiere a la cantidad mínima de capital que debe tener el trader en su cuenta antes de vender más fondos o realizar otra transacción. Este margen ratifica que el inversor tendrá suficiente dinero para costear el valor actual de la posición y cubrir cualquier pérdida que se pueda presentar.
Margen libre
Este tipo de margen alude a la cantidad de dinero que no necesariamente se destina como depósito o garantía para realizar una operación, sino que se puede disponer para abrir otras posiciones. Es decir, si el trader logra ganancias en sus posiciones abiertas tendrá un capital más elevado, lo que significa que su margen libre aumentará. De igual manera, si las posiciones ocasionan pérdidas, el margen disponible disminuirá.
Nivel de margen (Margin level)
El nivel de margen se entiende como la relación entre los fondos con los que cuenta un trader y el porcentaje de margen. De esta manera el usuario tiene la posibilidad de ver si tiene los fondos suficientes para abrir o mantener abierta una posición. Además, puede establecer y evidenciar los riesgos actuales de la inversión.
Por ejemplo, cuando el nivel de margen cae un 100% significa que se ha utilizado todo el margen disponible, por lo que no se pueden realizar más operaciones.
Apalancamiento
Por otra parte, el apalancamiento es el depósito de una fracción del capital requerido para invertir, y que permite acceder a un tamaño del mercado comercial mucho mayor. Es decir, el apalancamiento posibilita potenciar el ingreso a un mercado importante, con un depósito inicial pequeño; por lo que si el mercado se mueve positivamente, el rendimiento neto y los beneficios serán mayores.
De esta manera, el apalancamiento es un instrumento que permite invertir por un valor nominal mayor al valor de los recursos destinados por el inversor.
Sin embargo, es oportuno mencionar que, si un mercado se mueve en su contra, con este instrumento se generarían pérdidas que incluso pueden superar el depósito inicial realizado.
La cantidad de apalancamiento con la que realizará inversiones el usuario dependerá del bróker elegido para adelantar las operaciones, teniendo en cuenta que cada uno oferta unos beneficios y características diferentes.
¿Cómo se calcula el margen de trading para operar en Forex?
Una de las preguntas más comunes de los usuarios que están iniciando en el mundo de las inversiones en los mercados bursátiles, es cómo se calcula el margen en las operaciones. Por lo que se debe saber que la fórmula para el cálculo del nivel de margen es la siguiente:
Nivel de margen = patrimonio/margen x 100%
Relación entre margen y apalancamiento
Para entender los conceptos implicados en las operaciones financieras que incluyen margen, se debe comprender la relación existente entre dicho término y el apalancamiento. Esto, tomando como referencia que las cuentas de trading brindan al trader la opción de utilizar dicho impulso.
¿Cómo funciona el apalancamiento financiero?
Para adelantar operaciones con apalancamiento es necesario acudir a un bróker en línea. Estos ofrecen la posibilidad de invertir en un activo mediante un apalancamiento, que funciona como algo similar a un préstamo. Es decir, el bróker financia la mayor parte del precio de compra de la operación. Así, las diferencias entre la compra del activo y el precio de cierre se liquidan en el saldo de la cuenta del inversor.
¿Cómo minimizar el riesgo?
Cuando realizas inversiones con margen y apalancamiento existe la posibilidad de generar grandes ganancias, pero también existe la eventualidad de producir importantes pérdidas. Para esto existen diferentes instrumentos que permiten reducir significativamente estos riesgos:
Stop loss
El Stop loss es una herramienta que permite generar una orden condicionada durante la operación de un determinado activo, especialmente si su precio baja del límite establecido. Así, el inversor establece un nivel de precio mediante su plataforma intermediaria (bróker), fijando el nivel máximo de pérdida que desea asumir.
Take profit
Este instrumento posibilita al inversor cerrar una posición automáticamente cuando los precios llegan a un nivel establecido, con lo que se busca asegurar beneficios. Es decir, si se abre una orden de compra con un take profit a un valor establecido, este take profit se activará cuando el precio alcance dicho límite o un precio superior, con el propósito de evitar perder dinero rápidamente debido al apalancamiento.
